百度向华为订购1600片昇腾910B！2024年AI国产芯片新增市场空间700亿+，国产算力产业链有望加速

2024年AI国产芯片新增市场空间700亿+

10月17日，美国商务部工业和安全局（BIS）公布新的先进计算芯片、半导体制造设备出口管制规则，限制中国购买和制造高端芯片的能力，这是对2022年10月7日规则的修改和强化。紧接着，北京时间10月24日晚，英伟达向美国证券交易委员会（SEC）发布8-K公告称，美国政府通知英伟达此前限制出口的GPU芯片禁令将变更为10月23日起立即生效，较新规提前24天生效，涉及型号包括英伟达A100、A800、H100、H800、L40S五种GPU显卡。

天风证券点评称，昇腾910B为910的半代升级款，其性能对标英伟达A100，此前星火一体机是910B芯片首个对外商业化应用产品。据测算，英伟达限令升级后2024年AI国产芯片新增市场空间700亿+。

根据IDC《中国半年度加速计算市场（2023上半年）跟踪》，2023年上半年加速服务器市场互联网依然是最大的采购行业，占整体加速服务器市场超过一半的份额，天风证券认为，国产AI芯片厂商有望受益互联网信创加速。

科大讯飞在第三季度业绩说明会上曾透露，公司已于今年初与华为昇腾启动专项攻关，如今华为发布的昇腾910B能力已经基本做到可对标英伟达A100芯片，未来算力紧张状态将得到缓解。

除了华为外，寒武纪目前已经发布的思元370，其最大算力高达256TOPS（INT8），已经达到了英伟达A10（250TOPS（INT8））的水平。海光信息的海光DCU 深算系列能够较好地适配、适应国际主流商业计算软件和人工智能软件，产品性能达到国内领先，其中深算二号已经发布并实现商用，深算三号研发进展顺利。

海通证券认为，目前国产AI 芯片还未达到国际最顶级的水平，但是已经在一定程度上能够实现对海外竞品的替代，此次美国AI 芯片出口禁令的出台，有望从侧面推动我国国产AI 芯片进入重要发展机遇期。

国产算力产业链有望加速

华西证券表示，美国出口管制持续加码，国产算力产业链有望加速。国产算力采购由政府客户主导到商业客户外溢：我们认为国产化算力芯片获得客户较高认可，华为昇腾产业链投资价值值得长期关注。对于投资方向，该机构指出：

1）硬件方面，华为采用自有硬件+硬件生态伙伴方式，为终端客户提供多样化算力选择。硬件生态合作伙伴拥有自有品牌产品，能在昇腾产品基础上二次开发或加工生产，并销售与服务至最终用户的合作伙伴。相关受益标的包括四川长虹（子公司华鲲振宇）、烽火通信（子公司长江计算）、神州数码、紫光股份（子公司新华三）； IHV硬件伙伴：能够基于华为昇腾部件进行二次开发，形成自有品牌硬件产品并进行销售的硬件伙伴，相关受益标的：研扬科技（6579.TW）等。

2）软件方面，开发、销售自有知识产权的应用程序、软件、垂直细分应用等产品，能对接昇腾产品，有能力二次开发的软件伙伴，相关受益标的包括：智洋创新等。

3）算力生态运营方面，具备区域运营能力，可主导运营指定区域人工智能计算中心、生态创新中心或创新实验室等的合作伙伴，相关受益标的包括：中软国际等。

开源证券此前指出，建议高度重视华为生态链投资机遇，昇腾及鲲鹏硬件领域推荐神州数码（神州鲲泰）、卓易信息，受益标的高新发展（华鲲振宇）、四川长虹（华鲲振宇）、广电运通（广电五舟）、拓维信息（湘江鲲鹏）、烽火通信（长江计算）、同方股份、常山北明等。基础软件领域推荐软通动力、润和软件、太极股份（普华软件）、中国软件国际（开鸿数字），受益标的中国软件（麒麟软件）、诚迈科技（统信软件）、麒麟信安、创意信息、海量数据、中科创达、东土科技、科蓝软件等。ERP领域推荐赛意信息、鼎捷软件，受益标的汉得信息、法本信息等。